ChatGPT成为AI“顶流” 4680电池即将发布——全球行业趋势跟踪

上周全球股市涨多跌少。市场交易热点主要集中在人工智能、锂电池以及春节期间消费的回暖。在产业趋势方面，特斯拉计划扩大4680电池的生产，并首次将其应用领域扩展至储能。2023年，有望成为4680电池元年。钙钛矿电池的稳态效率再次打破记录。

核心视图

【全球股市表现】上周全球股市涨多跌少。a股方面，上证综指、上证50、深证成指、沪深300、创业板指、中证1000分别上涨0.1%、0.1%、1.0%、0.5%、1.1%、0.7%。美股方面，道指和纳斯达克分别上涨0.3%和0.3%，S&P下跌0.1%。欧股普遍上涨，富时100、法国CAC40、德国DAX和意大利指数分别上涨0.003%、0.7%、0.2%和2.2%。日经225指数上涨2.0%。行业方面，上周a股涨幅较高的行业指数有：集成压铸、钻石种植、AIGC。板块方面，上周可选消费和金融板块表现相对较好，医疗保健和能源板块表现相对较差；个股方面，在过去一周大幅上涨的市值超过200亿美元的公司中，信息技术和金融行业的公司居多；在过去一周领跌的市值超过200亿美元的公司中，大部分是工业和医疗保健行业的公司。

【市场交易热点】热点一：人工智能。在中国兔年春节期间，CHATGPT的关注度进一步上升。最近科技巨头都在争相布局智能聊天机器人(行情300024，诊股)，2023年有望成为人工智能商业化之年。热点二：锂电池。欧洲需求有望明显修复，北美市场爆发和电动车降价力度加大，2023年全球新能源汽车销量有望保持高增长。凭借全面的电池产品和优秀的供应链管理体系，中国电池龙头企业将迅速提高在欧美市场的份额。热点三：春节消费回暖。春节期间，衣食住行各个领域都展现出勃勃生机。线下消费加速复苏，线上消费保持强劲势头，品质消费成为趋势，春节消费明显回暖，政策提振市场信心。

【全球行业趋势】趋势一：4680电池。特斯拉计划扩大4680电池的生产，并首次表示将把应用领域扩大到储能。4680电池的成本有望降低54%，从去年12月开始产能加速。在国内外电池厂商加速布局下，2023年有望成为4680电池量产元年。建议关注4680电池产业链的材料、零部件、设备环节。趋势二：钙钛矿电池。经中国计量院第三方检测认证，北京耀能科技有限公司自主研发的小面积钙钛矿/晶体硅叠层电池稳态输出效率达到32.44%，时隔三个月再次刷新国内转换效率纪录，钙钛矿电池产业化处于“0-1”阶段。关注钙钛矿电池产业链核心瓶颈的突破方向。

【重要资讯】特斯拉：特斯拉公布2022年财报，本财年总营收814.62亿美元，同比增长51.4%；净利润125.56亿美元，同比增长127.5%；2022年第四季度，特斯拉实现了单季度最高营收、最高营业收入、最高净利润。意法半导体：意法半导体发布2022年第四季度财报，业绩突出。意法半导体首席执行官Jean-Marc Chery宣布，将根据强劲的客户需求继续扩大生产。

【短期行业趋势关注及建议】从短期来看，预计

【风险提示】本文提及的股票仅表明与相关主题相关，不构成投资建议。

目录

01

核心问题和投资建议

上周a股热门主题指数前几位的分别是：集成压铸、钻石培育、AIGC。

注：本文涉及的股票均为上市或代表与相关产业链的联系，不代表个股投资建议或招商研究观点。具体股票请参考招商各课题组建议。

1.热门市场交易

2023年2月，进入农历新年，a股有望继续上攻，春季攻势将更加明显。风格方面，春节后会有一个明显的风格切换时间窗口，从外资主导、交易经济和消费复苏转向国内投资主导，个股投资会更加活跃。游戏两会政策中小成长风格的逻辑，从上证50到科创50，正在一步步兑现。

上周和本周市场的交易热点有：

1.人工智能

关键词：ChatGPT，AI商业，AI

ChatGPT开启强人工智能时代，更多应用场景落地。2022年11月30日开放注册后，五天内ChatGPT用户数突破100万，随后日峰值请求数甚至达到数亿。由于庞大的用户群涌入，ChatGPT甚至在本月宣布宕机。同时，ChatGPT已经走进美国大学的课堂，美国国会议员的演讲，甚至直接出现在一篇学术论文中。1月25日，美国国会议员杰克奥金克洛斯(Jack Auchincloss)在众议院宣读了两篇演讲，文稿由ChatGPT生成。他的工作人员说，这是艾写的演讲稿第一次在美国国会宣读。此外，在线课程提供商Study.com对1000名美国大学生进行的调查显示，超过89%的学生使用ChatGPT完成作业，48%的学生使用ChatGPT完成测验，53%的学生使用ChatGPT写论文。在去年12月发表的一篇关于雷帕霉素抗衰老应用的论文中，ChatGPT曾被列为作品，一度引起业内争议。

科技巨头们争相部署智能聊天机器人，2023年有望成为人工智能商业化之年。在中国兔年春节期间，聊天GPT的关注度进一步增加。1月23日，微软宣布对聊天GPT开发商OpenAl进行多年和数十亿美元的投资，以加速其在人工智能领域的技术突破。微软计划迅速推动ChatGPT的商业化，并将其整合到其Bing搜索引擎、Office family bucket、Azure云服务和Teams聊天程序等全系列产品中。此外，今日美国版头条BuzzFeed宣布将与OpenAI合作，利用ChatGPT帮助内容创作；亚马逊已经在多种工作职能中使用了ChatGPT，包括编写代码；谷歌也面临着聊天GPT带来的竞争。今年，谷歌将发布自己的聊天GPT产品，名为Sparrow。随着深度学习模型的不断完善和开源模式的推广，有望进一步拓宽人工智能的应用场景，加速人工智能的商业落地。2023年，人工智能相关产业链有望加速发展。

市场交易热点主要集中在以下人工智能产业链细分领域：

(1)人工智能平台：深耕人工智能基础设施(AI通用技术平台和服务)服务供给侧to B行业是各大科技公司布局人工智能的主要策略。人工智能的商业模式是通过产业链的整体协作和资源共享来提高整体效率。人工智能、大数据、云计算和芯片是未来提高产业效率的关键底层技术。这些基础设施、云计算等服务平台和数据资源将连接B端企业。

(2)自然语言处理(NLP):自然语言处理是语音交互的关键，是人工智能体现“智能”的核心。

(3) AIGC: AIGC，具有真实性、多样性、可控性和组合性的特点

2023年全球新能源汽车销量有望保持高增长。a)欧洲有望显著修复：2023年欧洲将进入新车型密集上市期，中国车企也将加速出海。预计欧洲将保持稳定增长；与此同时，欧洲对PHEV的补贴正在加速，纯电占比有望快速提升，对应动力电池需求增速更高。2022年表现疲软后，欧洲市场有望迎来修复。b)北美市场爆发：美国实施IRA法案，单车最高补贴达到7500美元，将极大刺激基数低、普及率低的美国电动车市场。同时，美国也在大力培育本土锂电池产业链，但中短期内难以形成规模。锂电池材料和电池，还是要依靠亚洲供应链，IRA对国内材料的实际影响可能比预期的要好。c)电动车降价潮提升性价比：特斯拉在2023年初开启了电动车降价潮，其他车企纷纷跟进。这次特斯拉最高降幅达30%，其他车型普遍降幅超过10%。行业此轮降价将进一步提升电动车到燃油车的性价比，进而推动全球有轨电车普及率继续快速攀升。根据招商局动力新团队的测算，今年全球有轨电车销量增速仍有望保持在30%以上。

日韩动力电池厂发展加速，国内企业加速出海。日韩动力电池企业的装机量近年来也保持了较高的增长，产能规划也在不断增加。同时，随着中国锂电池材料向全球电动汽车供应链体系渗透，国内锂电池材料在大部分环节占据了全球市场70%以上的份额，广泛使用国内供应商的日韩企业也有效降低了竞争力，从而增强了竞争力。因为国际客户相关业务的盈利能力明显高于国内客户，海外业务占比高的材料公司盈利能力会更好。国内企业的国际化也在加速。一方面，欧洲很多电池厂和材料公司的电池厂布局都是地上的。另一方面，市场对美国市场IRA法案中实体名单的担忧有望通过国际客户的全资持股得到解决。一般来说，海外业务占比高、布局领先的企业，未来的经营业绩会更强。

市场交易热点主要集中在以下锂电池产业链环节：

(1)电池：头部企业的资源和新技术/材料的布局会拉大与同行的成本和产品差异。预计2023年上游的锂矿和电池材料价格将继续下降，电池环节利润占比将继续提升。即使考虑到电池价格下降，头部电池的利润率也能稳定下来。拥有全面的电池产品(磷酸亚铁锂/LiMn/麒麟电池等。)和优秀的供应链管理体系(低成本)，中国电池头企业将在全球范围内构建强大的竞争力，在欧美市场的份额将快速提升。

(2)电池材料：隔膜和结构件资产偏多，企业间制造能力差距比较明显。头部企业优势还是比较大的，只有少数二线厂商能跟上。日韩动力电池厂商加快全球产能布局，中国锂电池材料厂商加紧相关产能就近布局。随着美国对本土锂电池产业链管理的收紧，海外产能将成为相对稀缺的配套资源。

(3)整车：特斯拉降价开启新能源平价潮，其他新能源车企跟随特斯拉降价

春节期间，衣食住行各个领域都展现出勃勃生机。中华人民共和国国家税务总局增值税发票数据显示，春节假期，我国消费相关行业销售收入同比增长12.2%，比2019年春节假期增长12.4%。其中，商品消费和服务消费同比分别增长10%和13.5%，分别比2019年春节假期增长13.1%和8.1%。旅游市场作为消费的重要组成部分，春节期间表现良好。文化和旅游部数据中心数据显示，今年春节假期国内旅游人次3.08亿，同比增长23.1%，回到2019年同期的88.6%；国内旅游收入3758.43亿元，同比增长30%，2019年同期回升至73.1%。与此同时，在当地消费的刺激政策下，餐饮消费也逐渐复苏。中国烹饪协会数据显示，除夕至正月初六(1月21日至1月27日)，受访餐饮企业营业收入比去年春节增长24.7%，比2019年春节增长1.9%；客流量比去年春运增长26%，与2019年春运基本持平。

线下消费加速复苏，线上消费保持强劲势头，品质消费成为趋势。今年，进口樱桃、国产白酒等精品年货成为最畅销、最受欢迎的年货。商务部大数据显示，春节假期全国重点监测零售企业销售额增长明显，健康年货、服装鞋帽、花卉绿植、新能源汽车等品类增长较快。饿吗？春节消费数据显示，不少精品年货订单增长超过一倍。多重利好，消费市场有望加速复苏，成为经济的主要驱动力。

春节消费的显著复苏开局良好，政策提振了市场信心。春节黄金周是透视全年经济的一个窗口。春节消费的火爆为“2023年提振消费年”开了个好头。在春节消费明显回暖、开局良好的背景下，政策有助于进一步增强市场信心，暖春可期。预计年度消费将点燃经济增长的强劲引擎。春节刚过，中央和省级政府已经召开会议，部署稳定经济的措施。1月28日召开的国务院常务会议提出“借势加快消费回升成为经济主要动力”和“增加消费”，从多方面部署多重措施，包括帮助生活服务企业和个体工商户脱困，推动汽车等大众消费政策全面落实；组织丰富多彩的消费促进活动，加快恢复接触性消费；合理增加消费信贷；因城施策用好政策工具箱，支持刚性和改善性住房需求，做好楼房交付保障工作。上海、广东、山东、辽宁等省份通过召开会议或发布行动计划，吹响了“全年加油”的号角。在各地的部署中，促进消费成为今年地方经济发展的重要抓手。随着疫情的进一步稳定，经济平稳运行的势头，以及一系列推广费政策的细化，消费市场的复苏是可期的。

市场交易热点主要围绕春节消费复苏的以下细分方向：

(1)旅游：春节期间，旅游消费明显恢复。1)国内旅游市场已经恢复到疫情前的70-80%。据旅游和文字部估计，今年春节期间国内旅游人数为3.08亿人次，同比增长23.1%

(2)电影：观影消费表现强劲，春节档迎来转机。根据猫眼专业版的数据，截至大年初七，今年春节档总票房达到67.6亿，已经超过了去年整个春节档(大年初一到初七)60.4亿的票房水平。相比2021年的78.4亿，史上最强春节档，收入差距只有10.8亿，差距不算太大。除了总量，从趋势上看，今年春节档票房特别有韧性。至大年初五，累计票房收入已达57.7亿，分别超过2022年和2019年同期的9.8%/13.3%。今年的春节档电影类型和风格更加丰富，实现了票房和口碑的双丰收，有力印证了中国文化市场的消费潜力，极大提振了市场复苏的信心。

(3)餐饮：全国各地餐饮业“焕发青春”，餐饮业活力重启。相关平台数据显示，春节假期食堂食品消费同比增长15.4%，店内平均消费增长10.8%。年夜饭消费好于预期。北京餐饮协会数据显示，多家品牌餐饮企业包间预订火爆，门店包间成交率达到200%。1)饭堂食物不限，恢复势头迅猛。美团数据显示，春节假期前6天，全国多人用餐套餐订单量同比去年增长53%，其中，上海的用餐消费最为红火，订单量同比去年增长240%。2)做好的菜热度不减。艾媒咨询监测数据显示，到1月26日初五，2023年春节销售季全国“备菜”销售额约为1307.53亿元，同比增长43.6%，主要销售区域集中在华东、华南等地区的大中城市。3)外卖销量增加。美团外卖数据显示，北京、Xi安、广州、重庆、上海成为春节外卖销量前五，其中热门旅游城市Xi安的春节菜品销量较去年增长62.84%，重庆增长219.78%。

(4)商圈：消费者“购物热情”高涨，热门商圈迎来大量客流。支付宝数据显示，在北京，全市60个重点商圈客流量超过1412.7万人次，重点百货、超市、餐饮、电商等企业销售额比疫情前增长13.7%。在湖南，仅长沙五一广场、黄兴南路步行街客流量就超过575万人，全省376家重点零售餐饮企业春节假期销售额增长13.8%。在海南，12家离岛免税店总销售额25.72亿元，日均超3.6亿元，比2022年春节假期增长20.69%。在杭州，湖滨银泰in77、杭州武林商圈、长沙五一广场、长沙坡子街、厦门中山路唐人街、长沙都正街、重庆解放碑、重庆山城巷、南京夫子庙、南京新街口等知名商圈异常火爆，消费增速位居全国前十。

(5)出行：长途出行快速恢复，出行距离大幅增加。高德地图数据显示，春节期间新能源汽车充电相关搜索量同比增长69.8%。途牛旅游网数据显示，今年春节假期跨省旅游人数已达68%，是近年来为数不多的跨省游主导消费的假期。据去哪儿网平台统计，春节期间游客走得更远，平均出行半径较2022年增长超50%。与去年相比，每位乘客的平均旅行距离增加了400公里

特斯拉计划扩大4680电池的生产，并首次将其应用领域扩大至储能。1月24日，特斯拉表示将投资超过36亿美元扩建内华达州的超级工厂，它将增加400万平方英尺的占地面积，建造两个新工厂，——，一个用于制造半挂电动卡车，另一个用于4680电池工厂。规划年产能100GWh-h，适用于150万辆轻型车。同期扩建的半工厂也有望适应。4680电池产能方面，特斯拉德州超级工厂已经布局了四条4680电池生产线，一条正在生产，其余三条处于调试安装阶段。特斯拉首席执行官埃隆马斯克(elon musk)在向内华达超级工厂员工发表的扩张计划演讲中表示，4680电池不仅将用于电动汽车，还将用于特斯拉的储能产品，包括专门为公共和商业项目设计的大型储能电池Megapack和家用储能电池Powerwall。公开资料显示，这是特斯拉首次表示将4680电池拓展到储能领域。

4680电池成本降低54%，最近产能加速。2020年特斯拉电池日，马斯克发布了全新的4680电池。新电池在降本增效方面表现优异：功率是之前电芯的6倍，能量是之前电芯的5倍，将增加56%的续航里程，降低54%的生产成本。虽然4680电池是特斯拉自主研发的，但为了实现最快的产能扩张，其生产对上游供应商开放。去年4月，首批配备4680电池的Model Y车型交付给特斯拉内部员工。12月，特斯拉官方在推特上宣布，4680块电池的周产量已经达到86.8万块，足以支撑特斯拉每周生产1000辆电动汽车。马斯克此前表示，特斯拉未来的所有电动汽车，包括Model Y、半挂卡车、Cyber电动卡车和Roadster 2电动跑车，都将使用4680个大型圆柱形电池。

国内外电池厂商加速布局，2023年有望成为4680电池量产元年。在1月26日特斯拉2022年财报会议上，特斯拉表示，长期目标是让内部生产的电池远远超过每年1000GWh。马斯克表示，4680团队在2023年的目标是实现领先于电动皮卡的高性价比4680产能攀升。除了特斯拉，宝马等车企对4680电池也有潜在需求。此前，宝马宣布将从2025年起率先在“新一代”车型上安装4680电池。与此同时，国内外各电池厂商也迅速推进布局。目前，特斯拉和松下的产能布局最先进，其次是LG新能源、亿纬锂能(行情300014，诊断股)、当代安普科技股份有限公司(行情300750，诊断股)，2023年有望成为4680电池元年。建议关注4680电池产业链的材料、元器件、设备环节。以4680电池为代表的大圆柱电池将带动高镍正极、硅碳负极、碳纳米管导电剂、大圆柱结构件、新型锂盐等相关设备需求。

2.钙钛矿电池

钙钛矿电池的稳态效率再次打破记录。近日，北京耀能科技有限公司自主研发的小面积钙钛矿/晶体硅叠层电池，经中国计量院第三方检测认证，稳态输出效率已达32.44%，时隔三个月再次刷新国内转换效率纪录。相比之下，晶科能源(行情688223，诊断股)的182TOPCon电池转换效率仅为26.4%；目前隆基绿色能源(股市601012)的P型HJT电池和无铟HJT电池最高转换效率分别为26.56%和26.09%。对于光伏电池的每一条技术路线，转换效率决定了其未来的发展潜力。目前，晶体硅电池作为光伏领域的主流技术，其研发效率已经接近理论极限，而其研发效率却远低于理论极限

钙钛矿电池产业化处于“0-1”阶段。经过十几年的发展，钙钛矿电池的实验室效率得到了快速提升，单结、晶体硅电堆和全钙钛矿电堆的效率分别达到了25.7%、32.5%和29%，为产业化提供了坚实的理论支撑。与此同时，业界对钙钛矿的基本认识已经比较全面，很多高校科研背景的初创企业如雨后春笋般涌现，大型光伏企业也加大了对钙钛矿的布局和储备。预计2023年钙钛矿产业规模有望达到GW级，到2024-2025年，预计将有多条企业GW级生产线陆续落地。

关注钙钛矿电池产业链核心瓶颈的突破方向。目前钙钛矿正处于从科研到产业化的逐步尝试阶段，转换效率提升较快，但产业化仍需解决产品寿命、大规模制备等核心问题。建议关注行业核心方向：1)钙钛矿厂商：通过改进溶液配方和电池结构，提高电池的稳定性和效率。目前没有明确的规划，稳定高效的解决方案配方可能成为龙头企业的主要技术壁垒；2)包装环节：理化性能更好的POE膜和包装设计改进，可有效避免外界因素，提高稳定性；3)TCO玻璃：大面积制备的玻璃基板平整度要求提高；4)设备：钙钛矿层的均匀制备是目前的主要技术难点，尝试了狭缝涂布设备、蒸发设备等不同路线；此外，激光设备的精度提升可以有效减少死区。

3.投资建议

从短期来看，预计春节后a股将迎来明显的风格切换时间窗口，重点关注半导体(小芯片、高端材料和设备)、AI应用(AI)、数字经济、光伏(下游和高效路线)、储能(大储能和类似储能)五大边际改善轨道。

中长期，我们建议关注碳中和以及全产业链(光伏、风电、储能、氢能等)的崛起。)全球关注下，电动化、智能化大趋势下电动智能汽车普及率的提升，数字经济、人工智能、元宇宙、自控等产业趋势。

02

全球观察：海外市场跟踪

4.全球资产的表现。

上周全球股市涨多跌少。a股方面，上证综指、上证50、深证成指、沪深300、创业板指、中证1000分别上涨0.1%、0.1%、1.0%、0.5%、1.1%、0.7%。美股方面，道指和纳斯达克分别上涨0.3%和0.3%，S&P下跌0.1%。过去一周，市场主要关注中国经济数据、美国经济数据、美联储货币政策会议等。

关于中国经济数据，1月17日，国新办就2022年国民经济情况举行发布会。会上公布的数据显示，2022年，中国国内生产总值突破120万亿元，增长3%。第四季度，经济复苏好于预期。12月份，消费明显回升，基建投资保持较高增速，制造业投资利润率提高。具体来看，2022年，我国国内生产总值1210207亿元，比上年增长3%，其中四季度国内生产总值同比增长2.9%，国民经济顶住压力，再上新台阶；12月份，社会消费品零售总额同比下降1.8%，全年下降0.2%。12月份汽车零售总额同比增长4.6%，同比增长0.7%；12月份中西药品零售额同比增长39.8%，全年增长12.4%。12月份，规模以上工业增加值同比增长1.3%，新能源汽车增速放缓；2022年，规模以上工业增加值比去年增长3.6%；从一月到十二月

美国经济数据方面，1月18日，美国劳工部公布的数据显示，2022年12月美国PPI同比增长6.2%，为2021年3月以来的最小增幅，慢于上月7.4%的水平，也低于市场预期的6.8%；12月PPI环比降至-0.5%，低于上月修正数据，也低于市场预期的0.1%，为2020年4月以来最大跌幅；剔除波动较大的食品和能源，美国12月份核心PPI同比增长5.5%，低于上月的6.2%，也低于市场预期的5.6%。环比增长0.1%，与预期值0.1%一致，低于上月0.2%的水平。1月24日，标准普尔全球数据显示，1月美国制造业和服务业采购经理人指数(PMI)小幅回升，但两项指标仍低于临界值。制造业PMI连续第七个月萎缩，服务业PMI连续第三个月萎缩。具体数据显示，美国制造业PMI初值由上月的46.2小幅升至46.8，服务业PMI初值由上月的44.7小幅升至46.6，分别好于46和45的市场预期。这使得1月份综合PMI初值为46.6，比2022年12月的45上升1.6，强于预期的46.4。1月26日，美国商务部公布的数据显示，去年第四季度美国实际GDP年化增长率为2.9%，高于经济学家预测的2.6%。其中，约占GDP 68%的个人消费增速为2.1%，低于预期，前值为2.3%。1月27日，美国商务部最新数据显示，美国2022年12月个人消费支出PCE物价指数同比增长5%，符合预期，弱于前值5.5%，连续第六个月放缓，并创造2021年10月以来最小增幅；环比增长0.1%，与前值持平，略超市场预期的零增长。剔除波动较大的食品和能源价格，2022年12月核心PCE物价指数同比增长4.4%，也符合预期且弱于前值4.7%，且低于美联储对2022年底核心PCE 4.8%的预期；环比增长0.3%，符合预期，略高于前值0.2%，但慢于去年早些时候的水平。

美联储货币政策会议方面，本周美联储将开始为期两天的货币政策会议，定于北京时间周四(2月2日)凌晨03:00公布政策决议。1月19日，在芝加哥大学布斯商学院发表的演讲中，美联储副主席布雷纳德承认通胀有放缓迹象，认为有显著进展，但也表示通胀仍处于高位，需要时间和决心才能让其回到2%的目标。她认为，抑制通胀不一定会导致大量失业，俄乌冲突和疫情也可能造成通胀冲击，通胀不会出现上世纪70年代的工资-物价螺旋；今年的紧缩会更加拖累经济，因为有滞后性，紧缩的时间和程度都不确定。1月20日，拥有美联储货币政策委员会FOMC会议永久投票权的美联储成员沃勒表示，他支持在1月31日至2月1日的FOMC会议上进一步放缓加息步伐，并认为货币政策已经非常接近足以限制经济的水平。拥有2023年FOMC会议投票权的费城美联储总裁哈克重申其言论，认为未来加息25个基点是合适的，并预测政策利率将在今年的某个时候达到足够限制性的水平，美联储将保持该利率水平以使货币政策生效；将于本月卸任的堪萨斯城美联储主席乔治表示，美国经济仍有可能软着陆。美联储官员不想将利率过度提高到

欧洲股市普遍上涨。富时100、法国CAC40、德国DAX、意大利指数分别上涨0.003%、0.7%、0.2%、2.2%。1月24日，标准普尔全球子公司IHS Markit公布的数据显示，欧元区1月综合PMI初值升至50.2，好于预期值49.8和前值49.3。这也是自6月份以来，该指标首次高于50%的扩张和收缩分界线。欧元区1月制造业PMI初值48.5，连续7个月低于阈值，低于预期48.8，高于前值47.8；尽管欧元区的制造业活动继续萎缩，但其收缩速度已进一步显著放缓。日经225指数上涨2.0%。1月24日公布的数据显示，日本1月制造业PMI初值48.9，前值48.9；1月Markit服务业PMI为52.4，前值为51.1；1月Markit综合PMI为50.8，前值为49.7。日本央行行长黑田东彦表示，将维持2%的通胀目标，继续实施货币宽松政策。

上周商品涨跌互现，原油普遍下跌，贵金属涨跌互现，工业金属和农产品(行情000061，诊断股)涨多跌少。美国10年期国债利率上涨9BP至3.55%。

原油价格普遍下跌。上周，布油和WTI原油分别下跌4.0%和4.7%，因为有迹象显示，2月初俄罗斯原油出口增加，全球主要产油国可能在本周会议后决定维持产量不变。贵金属涨跌互现，白银上涨0.6%，黄金下跌0.3%。工业金属涨多跌少。镍、铅、锌分别上涨6.0%、4.1%、0.6%，铝、铜分别下跌2.7%、1.7%。新能源汽车的需求预期、俄乌冲突引发的对俄镍供应的担忧、LME库存数据以及印尼政府的镍产业链政策都有力支撑了近期大幅上涨的镍价。农产品涨多跌少。小麦、大豆和ICE11糖分别上涨4.5%、2.9%和0.6%，大米下跌0.9%。10年期美债收益率上涨9BP至3.55%。美元指数上涨0.2%至102，人民币对美元升值0.33%，当前人民币对美元汇率中间价为6.75。

5.全球股票市场行业表现

上周全球股市涨多跌少，其中可选消费和金融板块表现相对较好，医疗保健和能源板块表现相对较差。

具体来看，美股方面，可选消费和地产板块表现较好，医疗保健和能源板块表现较差。欧股方面，金融和可选消费板块表现较好，能源和日用消费板块表现较差。英国股市中，金融和电信服务板块表现较好，日常消费和医疗保健板块表现较差。日本股市方面，除能源板块外，其他板块普遍上涨，材料、金融板块涨幅居前。港股方面，电信服务、地产板块表现较好，医疗保健、可选消费板块表现较差。a股方面，信息技术、日用消费板块表现较好，电信服务、能源板块表现较差。

6.浅析全球权重股和外来股

在过去一周飙升的市值超过200亿美元的公司中，大多数是信息技术和金融行业的公司；在过去一周领跌的市值超过200亿美元的公司中，大部分是工业和医疗保健行业的公司。

浅析异常股

【特斯拉】1月26日，特斯拉公布了2022年财报，本财年总营收814.62亿美元，同比增长51.4%。净利润125.56亿美元，同比增长127.5%。根据其财报数据，2022年，特斯拉实现营业利润率16.8%，净利润翻倍。131万辆的交付新纪录称霸电动车领域，强势领跑全球汽车行业。尤其是在第四季度

【意法半导体】1月26日，意法半导体公布了2022年第四季度(截至2022年12月31日)的财报，并宣布将在客户需求强劲的基础上继续扩大生产。具体数据显示，意法半导体2022年第四季度营收为44.24亿美元，同比增长24.4%，环比增长2.4%，略高于三个月前44.0亿美元的预测中点；毛利率年增长230个基点，季度下降10个基点至47.5%，略高于三个月前47.3%的预估中值；净利润年增长66.4%，季度增长13.5%，至12.48亿美元；每股摊薄收益年增长61.0%，季度增长13.8%，至1.32美元。意法半导体首席执行官让-马克奇瑞(Jean-Marc Chery)表示，基于强劲的客户需求和产能扩张，预计2023年的营收将增长至168亿至178亿美元，在173亿美元的中点营收将增长7.3%。

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重要信息快递

1.国内产业政策和新闻

(1)人工智能：百度正在计划推出一款类似于ChatGPT()的人工智能工具

1月30日，有市场消息称，百度正计划在今年3月推出类似于OpenAI的ChatGPT的人工智能聊天机器人(chatbot)服务，初始版本将嵌入其搜索服务中。这个工具将允许用户获得交互式搜索结果，名称尚未确定。百度CEO李彦宏对该项目的定位是“引领搜索体验的跨时代变革”。相关产品上，1月10日，百度宣布百度搜索将升级“生成式搜索”能力，基于百度开发的生成式模型能力，针对用户开放的搜索问题或定制化的信息需求“创建答案”。据知情人士透露，李彦宏在内部指出，相关技术已经到了一个临界点，百度在其中的机会更大。“这太棒了，太令人激动了。但我们认为是可以实现的，因为技术已经到了临界点。像ChatGPT这样的技术非常流行，如何在搜索场景中使用，比技术本身更难探索。如何才能做到这一点，让亿万人每天都能从中受益，效率显著提高？未来一年，我们在这方面有很大的机会。”李彦宏说。多位业内人士指出，ChatGPT目前仍处于测试阶段，短期内不会对传统信息检索工具造成冲击。但如果未来ChatGPT的内容质量和培训成本有望进一步提高，搜索引擎将会迎来一场技术革命，谷歌、百度、搜狗、360将是最先受到冲击的对象，这也是百度积极进入的重要原因。

相关个股：科大讯飞(行情002230，诊断股)(计算机)、浪潮信息(行情000977，诊断股)(计算机)、中科曙光(行情603019，诊断股)(计算机)、中科创达(行情300496，诊断股)(计算机)、赛维智能(行情300496)。

(2)数字经济：2027年河北将推动数字经济占GDP比重达到42%以上()

1月21日河北省人民政府办公厅发布《加快建设数字河北行动方案（2023-2027年）》。其中提出，到2027年，河北省数字经济进入全面扩张期，核心产业增加值达到3300亿元，数字经济占GDP比重超过42%。建设京津冀工业互联网协同发展示范区，打造一批现代生态农业创新发展示范区。此外，加快人工智能基础设施建设。推进雄安城市计算中心、雄安(衡水)先进超级计算中心、廊坊人工智能计算中心等重点项目建设。针对车联网、智慧医疗、数字创意等行业应用，搭建多场景控制操作模拟实训平台。依托在人工智能方面具有优势的重点高校和企业，建设人工智能基础技术开发平台、应用支撑平台和创新创业服务平台，推动人工智能与5G、超高清视频、VR/AR(虚拟现实/增强现实)等重点领域的融合与应用创新，整合

相关个股：中国联通(行情600050，诊股)(通信)、南天信息(行情000948，诊股)(计算机)、中国软件(行情600536，诊股)(计算机)、用友网络(行情600588，诊股)(计算机)、盛大狄威(行情600588)。诊断单位)(计算机)、人民网(行情603000，诊断单位)(传媒)、生意宝(行情002095，诊断单位)(计算机)、视觉中国(行情000681，诊断单位)(传媒)。

(3)新能源：广西全面推进一批百万千瓦级风电、光伏发电基地规模化开发建设()

1月30日，广西壮族自治区人民政府发布《广西壮族自治区碳达峰实施方案》。其中提出大力发展新能源。全面推进风电、光伏发电规模化、高质量发展，坚持集中分散发展，建设一批百万千瓦级风电、光伏发电基地。坚持海陆并重的原则，在桂北、桂西和桂中风能资源中等的地区推进陆上集中式风电建设，因地制宜发展分散式风电，规模化、集约化发展海上风电，建设广西北部湾海上风电基地。加快智能光伏产业创新升级和特色应用，创新“光伏+”模式，推进光伏发电多元化布局。因地制宜发展农林生物质发电，加快建设以发电为主的生活垃圾无害化处理系统，积极开展生物天然气示范应用。统筹推进氢能生产、储运全产业链，促进氢能在工业、交通等领域的应用。积极与能源资源丰富的省份合作，争取青海、西藏、甘肃等清洁能源基地向广西送电。进一步完善可再生能源和电力消纳保障机制。到2030年，风电和太阳能发电(行情000591，诊断股)总装机容量将达到7000万千瓦左右。积极扩大电力、氢能、天然气、先进生物液体燃料等新能源和清洁能源在交通领域的应用。到2030年，新能源和清洁能源动力车辆比例达到当年的40%左右，运营车辆碳排放强度比2020年降低9.5%左右，按要求完成铁路单位综合能耗降低目标任务。

相关个股：通威(行情600438，诊断股)(电力设备及新能源)、捷嘉威创(行情300724，诊断股)(机械)、迈威(行情300751，诊断股)(机械)、艾旭(行情600732，诊断股)(电力设备及新能源)。诊断学)(电力设备与新能源)、福斯特(电力设备与新能源)、晶科能源(电力设备与新能源)、阳光动力(电力设备与新能源)(电力设备与新能源)、应时(电力设备与新能源)(金属与材料)。

(4)新能源汽车：浙江省出台加快发展新能源汽车产业行动计划()

1月29日，浙江省发布加快发展新能源汽车产业行动计划。目标是到2025年，产业集群发展布局更加优化，产业规模和竞争力位居全国前列，新能源汽车年产量超过120万辆。规划提出，到2025年，产业集群发展布局更加优化，产业规模和竞争力位居全国前列。新能源汽车年产量将超过120万辆，占全省汽车总产量的60%以上。新能源汽车产量占全国总量的10%左右，关键零部件本地匹配率明显提高；公共领域车辆新能源比例国内领先，率先开发自动驾驶汽车规模化商业应用，充换电服务便利性显著提升；打造新能源汽车产业大脑，积累20家“未来工厂”，培育形成“十万”创新骨干企业梯队，引领全国工业数字化转型和绿色发展。此外，方案提出，扩大新能源汽车消费，鼓励各地结合实际发放新能源汽车消费券，鼓励有条件的城市出台促进新能源汽车消费的政策，开展新能源汽车下乡活动；鼓励各市对燃油汽车替代新能源汽车进行补贴；鼓励实行政府定价的公共停车场(点)当日1小时内(含充电时间)首次停放新能源汽车。规划提出，推进新型基础设施建设，率先在杭州、宁波、绍兴、嘉兴、湖州等地区建设5G-V2X车联网，实施智慧高速公路网建设工程和城市道路智能化改造工程，支持自动驾驶车辆在具备基础设施条件的路段或区域进行道路测试；有序推进布局合理、安全高效的全省加氢网络体系建设。到2025年，将在公共领域建设超过10万个充电桩和50个加氢站。

相关个股：长安汽车(行情000625，诊断股)(汽车)、SAIC(行情600104，诊断股)(汽车)、长城汽车(行情601633，诊断股)(汽车)、比亚迪(行情002594，诊断股)(汽车)、当代安培科技股份有限公司(电气设备与新能源)。

(五)新能源汽车：上海继续实施新能源汽车置换补贴，符合相关标准的每辆给予1万元财政补贴()

1月29日，上海市人民政府发布《上海市提信心扩需求稳增长促发展行动方案》号文，明确了多项新能源汽车购买补贴优惠政策。包括购买日期为2023年1月1日至2023年12月31日且已在《免征车辆购置税的新能源汽车车型目录》范围内上市的纯电动汽车、插电式混合动力汽车(含增程式汽车)、燃料电池汽车，免征车辆购置税。《方案》还提到，继续实施新能源汽车置换补贴。2023年6月30日前，个人消费者报废或转让在上海市注册登记且符合相关标准的乘用车，购买纯电动汽车的，给予每辆1万元的财政补贴。除了促进汽车等大众消费，《方案》还指出将从产业层面支持政府。比如，加快新兴产业集群的培育壮大。加快集成电路、生物医药、人工智能发展，制定三大产业新一轮上海方案。实施数字经济、绿色低碳、元宇宙、智能终端等新赛道和未来健康、未来智能、未来能源、未来空间、未来材料等五大未来产业集群行动计划，支持智能网联汽车创新发展和示范应用。继续实施新基础设施项目优惠利率信贷贴息政策，推进新基础设施项目重大示范项目建设。支持键ent

1月28日，山西省商务厅等17部门发布关于进一步搞活汽车流通扩大汽车消费的通知。文件提出，加快推进住宅小区、停车场、加油站、高速公路服务区、客货枢纽等充电设施建设。鼓励充电经营者提供充电设施建设、运营和维护等有偿服务。鼓励有条件的市县对住宅小区充电设施建设和改造项目给予一定的财政补贴；加强高速服务区和国省道沿线充电基础设施建设，推动高速公路快充网络有效覆盖。鼓励地方政府创新支持方式，加大对充电基础设施建设、智能化改造和运营服务的支持力度，引导充电桩运营企业适当降低充电服务费。大力发展和推广应用新能源汽车，全面落实新能源客车购置补贴、新能源汽车车辆购置税减免、停车费减免、通行便利、路权保护等支持政策。深入开展新能源汽车下乡活动，鼓励有条件的城市出台下乡扶持政策，对接车辆生产企业积极参与下乡活动，引导企业加大优惠活动力度，促进农村地区新能源汽车消费和使用。

相关个股：长安汽车(汽车)、上汽集团(汽车)、长城汽车(汽车)、比亚迪(汽车)、当代安培科技股份有限公司(电气设备及新能源)、广汽集团(汽车)、宗申动力(汽车)、奥特佳(汽车)、德国纳米(汽车)。

(7)人工智能：国内首个跨省智能大脑正式投入运行()

1月29日，由阿里云支持的长三角生态绿色融合发展示范区智慧大脑(一期)正式投入运行。作为国内首个跨省智能大脑，长三角一体化发展示范区智能大脑以跨区域数据共享为核心，以数据融合驱动区域发展一体化。据介绍，智能大脑作为示范区集成系统创新的数字化基地，是数字化转型的重要支撑。链接了两省一市(江浙沪)的一体化云网基础设施，开通了三个层次、八个方向的18条数据链路。目前已汇聚各类数据资源242个，在数据聚合的基础上，经过清理整合，支持规划管理、生态保护、项目管理、公共信用、政务服务等。示范区的智慧大脑(一期)基于阿里云开发的天妃云计算操作系统搭建了运行基地，保障了系统的安全稳定运行，支持超高并发、超大规模的应用请求。依托区块链技术，保障三级八方数据链路安全，建设跨域共享数据资源平台，让数据成为示范区智慧大脑的战略资源。根据规划，智慧大脑上线后，将进一步深化、拓展和丰富应用场景，推动智慧大脑迭代升级。

相关股票：科大讯飞(计算机)、浪潮信息(计算机)、中科曙光(计算机)、中科创达(计算机)、赛维智能(计算机)。

(8)光伏：节后电池、硅片全线上涨()

春节之后，光伏产业链再次发生变化。据了解，近日硅料、电池片、硅片价格全线上涨，其中一线电池片价格报价0.97元/瓦，甚至已经出现了超过1元/瓦的报价，182mm硅片也回到了5元/片的价格水平，据知透露，硅片价格还在持续上涨。相比于春节前，电池片0.8-0.82元/瓦、182mm硅片3.9元/片左右的价格水平，涨幅均超过20%。此外还有消息称，目前硅料价格也出现180元/kg的较高报价，不过也有行业人士表示，这一价格的市场实际成交情况并不乐观。根据硅业分会春节前的最后一次（1月18日）多晶硅价格周评，多晶硅价格已经走出了下跌通道，开始出现微涨，复投料与致密料成交价基本维持在160元/kg左右，低价水平在120元/kg左右。根据PVInfoLink春节前1月19日的价格跟踪，在硅料120-130元/kg的价格水平上，1月上半月硅料谈判和签单活跃度和积极性明显大幅回暖，也使得个别硅料头部企业的前期堆积库存得到快速消化。事实上，就目前产业链情况来看，2023年光伏产业链价格尚无法完全明确，但可以明确的是，光伏主产业链降价将对项目需求带来明显的推动，尤其是集中式光伏电站。

相关个股：通威股份（电力设备及新能源）、捷佳伟创（机械）、迈为股份（机械）、爱旭股份（电力设备及新能源）、天合光能（电力设备及新能源）、晶澳科技（电力设备及新能源）、福斯特（电力设备及新能源）、晶科能源（电力设备及新能源）、阳光电源（电力设备及新能源）、石英股份（金属及材料）

（9）氢能：国内首例孤网运行海水制氢产业一体化示范项目开工（）

1月28日，大连市普兰店区举行海水制氢产业一体化示范项目暨区2023年第一批项目开工仪式。示范项目分期建设，一期投资约8亿元，建设100兆瓦滩涂光伏、60兆瓦制氢，计划于今年10月1日正式建成投产，形成年发电量1.37亿千瓦时绿电和年产2000吨的新能源绿氢产能。据介绍，海水制氢产业一体化示范项目是洁净能源集团继建成全球最大的全钒液流化学储能电站后，进一步创新发展新能源板块、实现企业重大转型升级的重点实施项目。示范项目将充分利用大连市技术研发、储能设备、制氢设备、加氢设备、氢燃料电池、整车、氢能消纳等可实现完整产业链本地化的优势，打造国内首例，集滩涂光伏、储能、海水淡化、电解制氢为一体，尝试风光耦合及大规模不受上网指标限制的孤网运行模式的氢能源产业一体化示范项目，并在未来打造可复制的氢能产业发展“大连模式”。

相关个股：东方电气(行情600875,诊股)（电力设备及新能源）、潍柴动力(行情000338,诊股)（汽车）、厚普股份(行情300471,诊股)（机械）、亿华通(行情688339,诊股)（汽车）、鸿达兴业(行情002002,诊股)（化工）

（10）动力电池：宁德时代德国工厂投产“这将是西欧首次大规模生产电池”（）

1月26日，中国电池制造商宁德时代在德国阿恩施塔特启动了其在欧洲的第一座工厂，这也是宁德时代在中国境外开设的第一家工厂。预计该工厂的年产量最终将达到3000万枚电芯，足以装配18.5万至35万辆电动汽车。宁德时代欧洲区总裁马蒂亚斯？岑特格拉夫说，该项目投资高达18亿欧元，他将其称为“西欧首个大批量电池生产项目”。按计划，该工厂将为多家欧洲车企的电动车型供货，包括宝马等。根据岑特格拉夫的说法，一条生产线已经在阿恩施塔特启动，未来还将有5条生产线投入运营，预计工厂将在今年年中开始批量生产。

相关个股：宁德时代（电力设备及新能源）、比亚迪（

汽车）、隆基绿能（电力设备及新能源）、通威股份（电力设备及新能源）、钧达股份(行情002865,诊股)（电力设备及新能源）、晶科能源（电力设备及新能源）、晶澳科技（电力设备及新能源）、天合光能（电力设备及新能源）、爱旭股份（电力设备及新能源）、中来股份(行情300393,诊股)（化工）

　　2、国外产业政策与新闻

　　（1）人工智能：美欧达成AI协议 强化人工智能在电网等领域的应用合作（☆☆☆）

　　1月27日，美国政府与欧洲联盟委员会宣布达成协议，加速并强化人工智能（AI）在农业、卫生保健、应急响应、气候预测和电网等领域的应用合作。白宫当天表示，此次合作旨在推动人工智能技术取得重大进展，通过联合开发模式和综合研究来应对全球性挑战，五个关键领域的发展将为我们的社会带来大量技术成果：极端天气和气候预测、应急响应管理、健康研究和药物研发、电网优化和农业优化。根据协议，合作将汇集来自美国和欧洲各地的专家，进一步研究人工智能、计算和相关隐私保护技术。美国政府的一名高级官员声称，这是美国和欧洲之间第一个较为全面的人工智能合作协议，此前当然也有合作，但仅限于加强隐私保护等具体领域。美欧联合建模不涉及数据迁移，“美国数据待在美国，欧洲数据留在欧洲”，但可以构筑欧洲和美国数据“对话”的模型，“因为数据越多、越多样化，模型越好”。这名官员以电网为例说，美国和欧洲国家政府都在收集发电、电力应用以及如何平衡电网载荷以应对天气变化等方面的数据。双方达成新协议后，可利用这些数据共同建模，为负责应急管理、电网运营等人员提供更好的决策方案。目前，这一合作关系仅限于白宫和欧盟之间，不过美国政府官员表示，未来几个月可能会邀请其他国家加入这一协议。

　　相关个股：英伟达、IBM、UiPath、Salesforce、META PLATFORMS、苹果、亚马逊、微软公司（MICROSOFT）、谷歌（ALPHABET）-A、百度

　　（2）动力电池/储能：特斯拉计划扩产4680电池 首次表态将应用领域拓展至储能（☆☆☆）

　　1月24日，特斯拉发布声明表示，将投资超过36亿美元，扩建内华达州的超级工厂，将增加400万平方英尺的占地面积新建两个工厂——一个用来制造Semi半挂式电动卡车，一个为4680电池工厂，规划年产能达100GWh，适配150万辆轻型车，同期扩产的Semi工厂也有望适配。100GWh只是特斯拉的一个“小目标”，特斯拉的长期产能目标为1000GWh甚至2000GWh、3000GWh，并持续使用自产电池。在向内华达超级工厂的员工发表针对该扩产计划的演讲时，马斯克就透露，其4680电池不仅用于电动汽车，最终还将用于特斯拉的储能产品，包括专为公共项目和商业项目设计的大型储能电池Megapack和家用储能电池Powerwall。4680电池原为解决动力电池高成本、短续航的痛点而生，从公开信息来看，这是特斯拉首次表示，将把4680电池扩展到储能领域。

　　相关个股：特斯拉、松下、LG化学、新纪元能源、杜克能源公司

　　（3）半导体芯片：《欧洲芯片法案》即将完成立法（☆☆☆）

　　1月24日，欧洲议会工业和能源委员会（Industry and Energy Committee）投票通过了《欧洲芯片法案》草案及修正案的立法报告，其中包括一条修正案，要求欧盟展开“芯片外交”，与中国台湾、美国、日本、韩国等战略性伙伴合作，以确保供应链安全。同时，会议还通过了一项关于芯片联合倡议，以增加对发展此类欧洲生态系统的投资。最新的《欧洲芯片法案》草案及修正案为加强欧盟半导体行业提出了包括以下几个关键措施：建立“欧洲芯片倡议”，旨在加强欧盟的竞争力、复原力和创新能力；确保供应安全的新框架，通过一流的集成电路生产设施和开放的欧盟晶圆代工厂，吸引投资，提高半导体制造、先进封装、测试和组装的生产能力；在成员国和委员会之间建立协调机制，以监测半导体供应，并在半导体短缺时应对危机情况。

　　相关个股：三星电子、SK海力士、英伟达、英特尔、超威半导体、美光科技、高通、台积电、日月光、博通

　　（4）半导体芯片：英国将投入数十亿英镑支持半导体公司发展（☆☆☆）

　　1月27日，据彭博社报道，英国政府计划向英国半导体公司提供资金来帮助他们加速发展。一位知情人士表示，英国财政部尚未就总体数字达成一致，但预计将是数十亿英镑。彭博社援引熟悉该计划官员的话说，这将包括为初创企业提供种子资金，帮助现有公司扩大规模，以及为私人风险投资提供新的激励措施。他们补充说，部长们将成立一个半导体工作组协调公共和私人支持，以在未来三年内增加英国化合物半导体的制造。英国政府发言人在被问及该报告时表示，他们不会对猜测发表评论，只强调说该国的半导体战略将在适当的时候公布。英国政府上个月表示，它正在探索扩大国内芯片行业的国家举措，包括可能建立一个新机构作为其促进基础设施计划的一部分。

　　相关个股：三星电子、SK海力士、英伟达、英特尔、超威半导体、美光科技、高通、台积电、日月光、博通

　　（5）光伏：德国启动大型光伏系统招标（☆☆☆）

　　1月30日，据外媒报道，德国联邦网络局日前启动了2023年安装大型光伏系统的第一轮招标，该部门计划招标的光伏系统装机容量为1950MW，而投标截止日期为3月1日。自今年年初以来，装机容量为1MW以上的地面安装光伏系统可获得附加费。此外，投标安装的地面安装光伏系统的装机容量最高可达100MW。德国联邦网络局最近提高了光伏系统的招标电价，地面安装光伏系统的电价最高为0.0737欧元/kWh。这是为了考虑功率更高的光伏组件、安装和融资成本，并避免未认购的投标。德国联邦网络局计划在今年招标的大型光伏系统的装机容量为5850MW，该部门的第二轮和第三轮招标分别于今年7月1日和12月1日启动。此外，今年还进行装机容量不少于1MW的屋顶光伏系统的三轮招标。第一轮招标已经开始，其计划招标的光伏项目装机容量约为217MW，投标截止日期为2月1日。德国在2023年共招标650MW屋顶光伏，与2022年相比，其电高价格将大幅提高至0.1125欧元/kWh。

　　相关个股：第一太阳能、SOLAREDGE TECHNOLOGIES、阿特斯太阳能、SunPower、ENPHASE ENERGY

　　（6）风电：日本探讨完善法律将海上风电扩大至EEZ（☆☆☆）

　　1月30日，据日本共同网，相关人士透露，日本政府为充分运用可再生能源，将推进完善法律以允许在专属经济区（EEZ）内设置海上风力发电设备。风力发电目前仅限于领土和领海内，将予以扩大。政府力争2050年实现去碳化社会，同时面对能源危机，有意增加在本国可生产电源的选项。海上风电被视为普及可再生能源的“王牌”，政府提出到2040年引入3000万至4500万千瓦（相当于约45座核电机组）的目标。

　　相关个股：维斯塔斯风力系统、西门子能源、金风科技(行情002202,诊股)、明阳智能(行情601615,诊股)、TPI COMPOSITES

　　（7）新能源：2022年全球清洁能源投资达到1.1万亿美元（☆☆☆）

　　1月26日，研究公司BloombergNEF发布的一份新报告显示，能源危机和政策行动导致2022年全球对低能源的投资飙升至创纪录的1.1万亿美元，用于能源转型的资金首次与化石燃料供应的投资持平。BloombergNEF表示，尽管存在供应链瓶颈、通胀和利率上升以及宏观经济逆风，但去年全球能源转型投资增长了31%。该研究公司估计，2022年，全球化石燃料投资，包括上游、中游、下游和不间断的化石发电，达到1.1万亿美元。同样数额的资金用于能源转型技术，包括可再生能源发电、能源储存、碳捕获和储存（CCS）、氢气、运输电气化、电气化热和可持续材料。BloombergNEF表示：“这标志着全球能源转型投资首次与化石燃料投资相匹配，尽管去年的能源危机引发了化石投资的增长。”BloombergNEF全球分析主管AlbertCheung表示：“我们的研究结果为能源危机将如何影响清洁能源部署的任何争论奠定了基础。随着各国和企业继续执行转型计划，能源转型投资非但没有放缓，反而飙升至新纪录。”据BloombergNEF称，尽管清洁能源投资的年度增幅最大，但长期来看，仍需要更多的投资才能使世界步入净零的轨道。在该公司的净零情景中，在本十年的剩余时间里，全球应每年平均投资4.55万亿美元。。

　　相关个股：第一太阳能、阿特斯太阳能、信义光能、维斯塔斯风力系统、西门子能源、普拉格能源、燃料电池能源、巴拉德动力系统、新纪元能源、杜克能源公司

　　（8）人工智能：微软宣布与OpenAI扩大合作关系，将在多年内向其投资数十亿美元（☆☆）

　　1月23日，微软宣布，将扩大与OpenAI的合作关系，其将获得微软“多年、数十亿美元”的投资，具体数额没有披露，有媒体报道称是100亿美元。OpenAI表示，新资本的注入将用于继续研究和“开发越来越安全、有用和强大的人工智能”。微软还表示，其将增加对开发和部署专门的超级计算系统的投资，以加速OpenAI的人工智能研究，并在其消费者和企业产品中部署OpenAI的人工智能系统，同时“推出基于OpenAI技术的新类别的数字体验”。这家科技巨头的Azure云平台将继续成为OpenAI的独家云供应商，为这家初创公司在研究、产品和API服务方面的所有工作负载提供动力。据了解，日前Azure OpenAI服务现已在微软全球Azure平台正式发布，这是微软人工智能大众化以及与OpenAI持续合作的又一里程碑。随着Azure OpenAI服务的正式发布，更多企业用户可以访问世界先进的人工智能模型，以创建创新应用，包括GPT-3.5、Codex和DALL？E2——基于微软Azure可信的企业级服务和为人工智能优化的基础设施。在不久的将来，用户将能够通过Azure OpenAI服务快速访问ChatGPT。ChatGPT 是GPT-3.5的微调版本，在Azure AI训练并通过Azure AI的基础设施运行推理。

　　相关个股：英伟达、IBM、UiPath、Salesforce、META PLATFORMS、苹果、亚马逊、微软公司（MICROSOFT）、谷歌（ALPHABET）-A、百度

　　（9）新能源汽车：马斯克与美国高级官员会面 讨论加快美国电气化等议题（☆☆）

　　1月27日，特斯拉首席执行官马斯克与两位白宫高级官员在华盛顿会面，讨论了特斯拉和美国总统拜登如何合作推进电动汽车生产，以及加快美国汽车的电气化进程。白宫表示，马斯克会见了民主党的忠实拥护者、拜登清洁能源创新高级顾问John Podesta和监督基础设施支出的Mitch Landrieu。一位白宫发言人告诉路透社：“John Podesta和Mitch Landrieu会见了马斯克，讨论了围绕电气化的共同目标，以及两党基础设施法案（Bipartisan Infrastructure Law）和通货膨胀削减法案（Inflation Reduction Act）如何推动电动汽车的生产和充电，以及更广泛的电气化事业。”马斯克在推特上回应了路透社最初关于他与官员会面的独家报道，并表示该报道是“真实的”。随后，白宫新闻秘书Karine Jean-Pierre证实了这次会面，并补充称马斯克没有亲自与拜登会面。但她指出，这次会面表明了拜登对推进电动汽车发展的承诺，以及他对去年通过的基础设施和通货膨胀削减法案的重视。

　　相关个股：特斯拉、比亚迪、蔚来、理想汽车、小鹏汽车、NIKOLA、WORKHORSE、吉利、起亚、丰田

　　（10）人工智能：谷歌发布AI模型MusicLM 可从文本生成高保真音乐（☆☆）

　　1月27日，谷歌发布了新的AI模型——MusicLM，该模型可以从文本甚至图像中生成高保真音乐，也就是说可以把一段文字、一幅画转化为歌曲，且曲风多样。谷歌在相关论文中展示了大量案例。另外，MusicLM具备强大的辅助功能，可以规定具体的乐器、地点、流派、年代、音乐家演奏水平等，对生成的音乐质量进行调整，从而让一段曲子幻化出多个版本。MusicLM并非第一个生成歌曲的AI模型，同类型产品包括Riffusion、Dance Diffusion等，谷歌自己也发布过AudioML，时下最热门的聊天机器人“ChatGPT”的研发者OpenAI则推出过Jukebox。相较而言，MusicLM的训练数据更多。研究团队引入了首个专门为文本-音乐生成任务评估数据MusicCaps来解决任务缺乏评估数据的问题。MusicCaps由专业人士共建，涵盖5500个音乐-文本对。基于此，谷歌用280000小时的音乐数据集训练出了MusicLM。谷歌的实验表明，MusicLM在音频质量和对文本描述的遵守方面都优于以前的模型。

　　相关个股：英伟达、IBM、UiPath、Salesforce、META PLATFORMS、苹果、亚马逊、微软公司（MICROSOFT）、谷歌（ALPHABET）-A、百度

　　（11）人工智能：亚马逊将ChatGPT纳入多项工作 包括代码相关内容（☆☆）

　　1月29日，据外媒报道，亚马逊已将AI聊天机器人ChatGPT用于多项工作，包括回答客户问题、写程序代码、制作培训文件等。亚马逊AWS部门已成立小型工作组，以了解AI对业务的影响。透过测试，团队发现ChatGPT回答AWS客户问题、制作培训文件非常出色。另外，ChatGPT为AWS Aurora资料库工程师编写故障排除指南和回答困难问题也“做得非常好”。

　　相关个股：英伟达、IBM、UiPath、Salesforce、META PLATFORMS、苹果、亚马逊、微软公司（MICROSOFT）、谷歌（ALPHABET）-A、百度

　　（12）半导体芯片：英特尔确认下半年推出14代酷睿Meteor Lake采用Intel 4工艺（☆☆）

　　1月27日，据英特尔官方消息，英特尔新一代处理器Meteor Lake将在2023年下半年推出，用于低功耗平台的 Lunar Lake将在2024年推出。根据英特尔之前分享的材料，新一代Meteor Lake将采用Intel 4工艺和外部工艺，并且首次引入“Tile”设计，集成CPU、SOC、核显和IOE芯片。英特尔未确认Meteor Lake是否适用于桌面平台。传言称，英特尔新一代的桌面处理器将是13代酷睿Raptor Lake的Refresh版，只有移动端才会升级到Meteor Lake。英特尔Lunar Lake预计为15W低功耗移动CPU，采用了重新设计的架构，更注重移动设备的每瓦特性能。在工艺方面，英特尔宣布Intel 7工艺已经大规模量产，Intel 4生产准备就绪，随着Meteor Lake推出，Intel 4的产能将在今年下半年提升。Intel 3工艺正在按计划推进，Intel 20A和18A工艺的测试芯片已经流片。

　　相关个股：三星电子、SK海力士、英伟达、英特尔、超威半导体、美光科技、高通、台积电、日月光、博通

　　（13）人工智能：Meta开发出首个基于文本的4D视频合成器（☆☆）

　　1月26日，Meta AI研究人员结合视频和三维生成模型的优势，提出一个文本到四维（三维+时间）生成系统MAV3D（MakeA-Video3D），将自然语言描述作为输入，并输出一个动态的三维场景表示，可从任意视角进行渲染。MAV3D也是第一个可以根据给定文本描述来生成三维动态场景的模型。文中提出的方法使用了一个4D动态神经辐射场（NeRF），通过查询基于文本到视频（T2V）扩散的模型来优化场景表现、密度和运动一致性，由提供的文本生成的动态视频输出可以从任何摄像机的位置和角度观看，并且可以合成到任意的3D环境中。该方法可用于为视频游戏、视觉效果或增强型和虚拟现实生成3D资产。MAV3D的训练不需要任何3D或4D数据，T2V模型只需要在文本-图像对和未标记的视频上进行训练。

　　相关个股：英伟达、IBM、UiPath、Salesforce、META PLATFORMS、苹果、亚马逊、微软公司（MICROSOFT）、谷歌（ALPHABET）-A、百度

　　3、全球新兴产业趋势及重点公司跟踪