顺德农商行客户存款余额连续3年半逐年减少

乐居财经张林霞3月3日，广东顺德农村商业银行(以下简称“顺德农商行”)递交招股书，准备在深交所主板上市，保荐机构（主承销商）为中国国际金融股份有限公司。

顺德农商行的前身是始建于1952年的顺德农村信用合作社，是一家具有超过70年发展历史的金融企业，2009年12月22日改制为农村商业银行，是广东省三家首批成功改制的农村商业银行之一。截至2022年6月30日，本行资产总额为人民币4,221.27亿元，发放贷款和垫款总额为人民币2,195.89亿元，客户存款为人民币余额2,968.40亿元，不良贷款率为1.37%，资本充足率、一级资本充足率和核心一级资本充足率分别为14.34%、11.89%和11.89%，改制多年以来，资本充足率均保持充沛水平，并持续符合银保监会的监管标准。

本行主要业务包括公司业务、零售业务、同业业务。报告期内，本行各项业务的营业收入及占比情况如下所示：

本行的主要资金来源是客户存款。本行主要依赖客户存款的增长来拓展贷款业务，同时满足其他流动性需求，客户存款减少会削弱本行的资金来源，进而削弱本行发放新贷款以及满足流动性需求的能力。截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，本行客户存款余额分别为2,968.40亿元、2,661.05亿元、2,482.19亿元和2,320.14亿元，2019至2021年年均复合增长率为7.09%。

截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，本行在制造业、租赁和商务服务业、房地产业以及批发和零售业四个行业的贷款余额合计分别为1,022.14亿元、946.63亿元、785.30亿元和707.69亿元，其占企业贷款总额的比例分别为83.47%、83.61%、85.37%和89.35%，集中度较高。如果上述行业因宏观调控、产业结构调整或其他原因而受到不利影响，可能会导致本行不良贷款增加，从而对本行的财务状况和经营业绩产生不利影响。

报告期内，按行业划分，本行不良企业贷款占比较大的行业主要包括租赁和商务服务业、批发和零售业以及制造业。截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，租赁和商务服务业企业不良贷款余额分别为7.94亿元、7.94亿元、4.50亿元和4.50亿元，不良贷款率分别为2.87%、3.05%、2.37%和2.74%。

截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，批发和零售业不良贷款余额分别为8.86亿元、0.14亿元、2.82亿元和2.27亿元，不良贷款率分别为5.35%、0.10%、2.03%和1.91%。本行近年来重点关注批发和零售业贷款风险，采取多种措施控制批发和零售业贷款风险，但如果上述行业企业受经济环境、中美贸易摩擦、相关行业风险等因素的影响，相关企业经营规模及经营效益下降，出现资金链紧张的情况，导致未能按期归还贷款本息，可能会导致本行不良贷款增加，从而对本行的财务状况和经营业绩产生不利影响。

截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，制造业企业不良贷款余额分别为4.94亿元、4.17亿元、1.58亿元和2.32亿元，不良贷款率分别为1.16%、1.06%、0.48%和0.76%。倘若制造业行业未来受经济转型、中美贸易摩擦等因素影响，相关企业经营规模及经营效益下降，出现资金链紧张的情况，导致未能按期归还贷款本息，可能会导致本行不良贷款增加，从而对本行的财务状况和经营业绩产生不利影响。

截至2022年6月30日、2021年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日，本行中小微企业贷款占企业贷款的比重分别为90.26%、88.37%、86.98%和87.15%。相对于大型企业而言，中小微企业的规模较小、抗风险能力较弱、财务信息的透明度较低。如果本行不能有效控制中小微企业借款人的信用风险，可能会导致不良贷款增加、贷款减值准备计提不充分，从而对本行的财务状况和经营业绩产生不利影响。

本行公司业务主要包括企业存款、企业贷款、中间业务等。2022年1-6月、2021年、2020年和2019年，本行公司业务营业收入为15.81亿元、30.62亿元、27.45亿元和28.01亿元，占本行营业收入的35.38%、36.43%、43.26%和32.73%。