“算东算西”最全的投资指南 数字经济时代的“南水北调”来了！

来源：科技创新板日报。

作为数字经济的核心基础设施，数据中心正迎来新一轮的发展机遇。

“从东方到西方的计算”项目近日正式启动。计划在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、贵州、内蒙古、甘肃、宁夏建设国家综合计算网络国家枢纽节点，规划10个国家数据中心集群。国内数据中心产业链上下游企业均有望受益。

多位数据中心行业人士对记者表示，东算西算的影响是长期的，会增加数据中心在西部的布局和利用率，也会直接刺激通信网络建设的投资。

同时，挑战与机遇并存。有分析认为，虽然西部地区在资源和能源消耗上有优势，但人才等软环境仍显不足。此外，超大规模数据中心的建设依赖于大量的资金投入，在建设、运营、维护和管理方面也存在技术难点。

数据中心是一项大业务。

所谓“东数西算”，“数”指的是数据，“算”指的是算力。总的来说，可以理解为数字经济时代的“南水北调工程”，把数据从东部传到西部进行计算和处理。

根据科智咨询的研究数据，目前全国31个省(区、市)均有各类数据中心部署，主要分布在北京、上海、广州、深圳等一线城市及其周边地区，中西部地区分布较少。

到2020年底，北京及其周边、上海及其周边、广州和深圳及其周边的IDC资源占比分别为23.3%、16.4%和13.7%。中西部地区的IDC市场发展还处于早期阶段，IDC资源占全国总量不到30%。

国家发改委高技术司负责人指出：“中国大部分数据中心位于东部地区。由于土地、能源等资源日益紧张，东部地区难以持续大规模发展数据中心。而我国西部地区资源丰富，尤其是可再生能源，具有发展数据中心和承接东部计算能力需求的潜力。为此，必须充分发挥我国体制机制优势，从全国角度整合布局，优化资源配置，提高资源使用效率。”

多位数据中心行业人士对《科创板日报》记者表示，东西计算的影响是长期的，未来将加大西部数据中心的布局和利用率。

根据国家规划目标，到“十四五”末，东部数据中心占比由60%降至50%左右，西部数据中心占比由10%提升至25%左右。

与东部相比，西部的优势在于广阔的土地和光伏、水电等低碳新能源。工信部信息通信经济专家委员会委员、中南财经政法大学数字经济研究院执行院长潘鹤林分析，光伏、风电等西部的能源产业，以前在西部过剩较多，运到东部太贵，中西部的数据中心可以依靠中西部廉价的能源供应。

巨头和核心上市公司

近年来，在一些国家和地方政策的引导下，许多企业越来越多地将数据中心设立在电力资源充足、气候适宜的中西部地区，以降低成本、提高效率。比如华为、Aauto Quicker、阿里巴巴、优客德等企业都选择在内蒙古建设数据中心。

UCloud建设规划部技术副总监付东明告诉《科创板日报》

字节跳动火山引擎负责人回应称，正在加强西部数据中心人才的培养和招聘，以及西部数据中心上下游产业链的建设，包括数据中心基础设施、数据中心相关耗材、服务器/交换机等零配件的产业链和供应链建设。未来数据中心选址将考虑在风能、太阳能等清洁能源丰富的地区，可再生能源利用率最高可达100%。并探索绿色能源、低能耗等新技术和新产品，在数据中心的设计和建设中优先考虑环保因素。"

腾讯也以西部数据中心为建设重点。腾讯云相关负责人告诉《科创板日报》记者，腾讯在贵州、京津冀、成渝等枢纽节点均有布局，包括贵安七星数据中心、腾讯西部云计算数据中心、腾讯怀来贝瑞和东源数据中心、上海青浦数据中心等。

其中，在建的腾讯西部云计算数据中心二期项目占地107亩，建筑面积7.4万平方米。2020年4月正式开工建设，计划打造腾讯在西南地区的首个Tbase园区。建成后，它将拥有20万台服务器的计算和存储能力，成为中国西部最大的单个数据中心。

部分互联网和云计算企业数据中心布局概述

随着“算东算西”的全面展开，未来业务布局在西部地区的IDC厂商将主要受益。目前国内知名的第三方IDC运营商有万国、世纪互联、光环新网、数据港、奥菲数据、宝信软件等。

其中，奥菲数据是华南地区领先的数据中心，与阿里、易车、腾讯等互联网大客户保持着良好的关系。光环新网深耕一线城市，在北京、上海均有大规模布局，负责运营亚马逊云科技的北京区域云服务；数据港的数据中心业务从杭州、上海起步，先后在河北张北、北京房山、江苏南通、广东河源、内蒙古乌兰察布布局数据中心，并与阿里巴巴紧密合作。

网络建设规模将大于数据中心。

“自东向西计算”的本质是解决计算能力的供需矛盾。一方面，东部应用需求大，但能耗指标紧张，电力成本高，大规模发展数据中心难度很大；另一方面，西部地区土地辽阔，可再生能源丰富，适合建设数据中心集群。

但由于网络带宽小、省际数据传输成本高等瓶颈，西部数据中心无法有效满足东部的应用需求。因此，“自东向西计算”的关键在于如何构建全国协调的“计算力网络”。

一位数据中心业内人士表示，数据从东部传输到西部进行计算，必然会带来一系列的网络建设。未来网络建设规模会比数据中心本身更大，可以新旧基础设施驱动。

国鑫通信指出，“东西计算”将加强网络设施的互联互通，加快打通东西部直接数据通道，打造一批“东西计算”示范线路，有望带动网络设备采购需求，增加光纤光缆等基础设施需求。建议关注东西部直接建网对ICT和光缆厂商业务的增量贡献。

此外，数据中心内容分发网络(CDN)领域也值得关注。据火山引擎负责人介绍，目前已经在全国部署了大量的CDN节点，可以为东西部的企业和用户提供传输加速服务。未来将积极推进与其他数据中心的互联互通。

除了通信网络，数据中心的其他上下游产业链也有望受益

有云计算行业人士表示，短期来看，“东西计算”的需求核心是基于通用计算能力。从长远来看，应该是协同计算力和多计算力的模式，这种模式会给国内很多涉及异构计算和加速计算的企业带来新的机遇。同时，技术能力驱动的公司会受到更多的关注，有更好的成长机会。他们可以基于这个大平台的生态，围绕“数”和“算”做大量的应用开发。从更深层次来看，过去互联网公司提供计算能力和服务的模式可能会改变。

某券商分析师告诉《科创板日报》记者：这个东西方计算也是数字经济的一部分，属于底层基础设施。目前，国内外科技巨头都在加大布局计算能力和数据建设，此外，中国近期也颁布了规划和政策等。并且会有更大的空间发展计算能力和数据流相关的赛道。

“通过东西计算工程，我们可以更好地规划和布局数据中心，优化各地资源配置和供需，提升我国整体计算能力水平，促进数字经济更好更快发展。投资方面，相对直观的IDC产业链将直接受益，包括IDC、光模块、光通信、温控设施、ICT设备等。每个赛道的龙头公司都可以盯着。”

潘鹤林还指出，IDC建设相关企业，包括服务器组件、通信服务提供商、服务器芯片、存储、系统，以及数据存储、处理、数据流通企业、数据贸易商等基础数据产业。都属于数据中心的上下游产业链，都会受益于“东算西算”。

鲸平台智库专家、新丰地产大数据分析师许也认为，“由东向西计算”将直接利好IDC平台商、机电设备商、温控商、ICT商、数据服务商”，包括有机会参与国家综合数据中心建设的平台商，为国家综合数据中心建设提供电源、温控等设备商。

另一位分析师认为，东西方计算将推动高性能芯片的发展。首创证券也在研报中表示，数据处理能力的提升必然会反过来刺激数据处理速度，对CPU、GPU等高性能计算芯片的需求有望继续增加。

推动绿色节能和双碳目标技术突破

实现“东算西算”是一个系统的课题。由于产业链长，投资规模大，要真正形成全国性的综合计算网络，还有很多问题需要解决。

潘和林分析，首先是资金的挑战，数据中心的建设需要拓宽建设资金的来源。其次是数据中心使用频率，部分数据中心位于相对偏向的区域，远离计算能力需求区域，可能存在资源调用不足、效率低下的问题。此外，通信网络的建设也是一大挑战。数据中心需要打破距离限制来传输计算能力，所以网络响应要进一步提高。

付东明告诉《科创板日报》记者，“东算西算”项目是国家层面的宏大布局，明确要求计算能力国家枢纽节点中集群数据中心的PUE、上架率、可再生能源利用率等重要指标。同时也带来了巨大的利益和挑战。八大计算力国家枢纽节点集群中的数据中心将面临绿色节能和实现双碳目标的更高要求，企业需要加快技术创新集成的突破。

据付东明介绍，UCloud在数据中心的创新技术方向上，已经提前进行了深入的研发和储备。2021年，UCloud推出了“白露”间接蒸发冷却技术，帮助数据中心大幅降低PUE。

另一位数据中心专家认为，在过去

一位长期深耕云计算领域的资深人士强调，“东算西算”项目的启动在某些情况下可能会对产业经济产生萎缩效应。“超大规模数据中心的建设将服务能力集合在一起，这意味着采购和服务行为将更加集中。这将对曾经依赖分散采购模式的集成商和本土公司产生较大的不利影响。”

该人士还指出，“除了资金方面的挑战，超大规模数据中心的建设、运营、维护和管理的技术难度也很大。在大商业生态方面，如何利用大平台是关键。这些偏远地区有资源和能源消耗优势，但能否吸引人才，软环境建设也需要考虑。”