金融早餐-金价创半年新高 需求忧虑拖累油价跌逾5%

北京时间周四(1月5日)，美元交投于104.24附近；美元周三下跌，此前美联储12月会议纪要未就2月加息预期提供惊喜或新信息；得益于美元和美国债券收益率下降，黄金价格上涨，达到6月中旬以来的最高水平。每桶石油价格下跌超过4美元。布伦特原油在今年头两个交易日遭遇1991年以来最大的两天百分比跌幅，受全球经济相关需求担忧影响。

大宗商品收盘：布伦特原油期货结算价报每桶77.84美元，大幅下跌5.2%。美国原油期货收于每桶72.84美元，下跌5.3%。美国黄金期货上涨0.7%，至1858.40美元。

美股收盘：道琼斯收盘上涨0.40%，报33269.77点；标准普尔500指数收盘上涨0.74%，收于3852.50点。纳斯达克综合指数收盘上涨0.69%，收于10458.76点。

展望周四

贵金属

金价周三扩大涨幅，触及6月中旬以来的最高水平。现货黄金上涨0.7%，至每盎司1852.64美元，此前涨幅一度高达1.4%，达到6月13日以来的最高价。

道明证券(TD Securities)大宗商品市场策略主管巴特梅克(BartMelek)表示：“我们正在研究通胀可能已经见顶的可能性。如果我们看到经济数据来证实这一点.这将使黄金继续上涨，并可能接近1865美元。”

美国11月份的职位空缺表明劳动力市场紧张，导致人们预期美联储将在更长时间内坚持紧缩行动。但其他数据显示，随着借贷成本的上升，需求减弱，工厂投入价格指数降至两年半多以来的最低水平，这表明存在商品通缩。

白银下跌0.9%，至每盎司23.78美元，铂金下跌0.8%，至1075.76美元，钯跃升4.5%，至1786.47美元。

原油

油价周三每桶下跌逾4美元，布伦特原油在今年头两个交易日遭遇1991年以来最大两日百分比跌幅，受全球经济相关需求担忧影响。

根据Luft Eikon的数据，今年前两个交易日，布伦特下跌约9.4%，为1991年1月以来的年内前两天最大跌幅。纽约瑞穗银行能源期货主管BobYawger表示，原油下跌是因为对疫情的担忧和美联储推动的全球经济衰退，这两个事件摧毁了需求。“全球经济形势和许多央行加息也对原油价格产生了影响。

根据供应管理协会(ISM)的数据，美国制造业在12月进一步萎缩，连续第二个月从11月的49.0降至48.4，为2020年5月以来的最低水平。与此同时，美国劳工部的一项调查显示，11月份职位空缺数量减少了5.4万个，至1045.8万个，这引发了人们对美联储将以劳动力市场紧张为由将利率维持在高位的担忧。

最大的石油出口国沙特阿拉伯可能会在2月份下调其旗舰阿拉伯轻质原油运往亚洲的价格。本月，价格已创下10个月来的新低，市场继续被对供应过剩的担忧所笼罩。

外汇

周三，美元下跌，此前美联储12月会议纪要没有提供关于2月份加息预期的惊喜或新信息。美联储上月加息50个基点，美联储官员同意放缓加息步伐，这将使他们能够继续提高信贷成本，并以渐进的方式控制通胀，旨在限制经济增长的风险。

会议纪要还强调，投资者或普通公众不应将转向较小幅度加息的决定解读为美联储削弱了将通胀率带回2%目标的承诺。

NatWestMarkets的G10外汇策略主管BrianDaingerfield表示，“我不认为会议纪要提供了重要的新信息。美联储的鹰派前景体现在12月会议上对2023年预期利率中位数的上调，并“在当时的新闻发布会、预测和声明中得到了很好的反映。"

会议纪要并没有改变美联储2月会议的预期。联邦基金利率期货交易员认为，美联储2月份继续将加息速度放缓至25个基点的可能性为67%。在12月加息50个基点之前，它已经连续四次加息75个基点。

Daingerfield表示，“我想说的是，没有明显的迹象表明美联储倾向于进一步放缓或倾向于保持他们在12月份做出的50个基点的新区间。我认为这是我们没有看到大的反应的核心原因。”

美元指数尾盘下跌0.47%，至104.22，周二触及两周高位104.86。仍然稳定的就业市场被认为给了美联储在抗通胀运动中继续加息的空间。周五公布的12月就业报告是本周美国经济的主要焦点，预计该报告将显示雇主在本月新增20万个工作岗位，而12月平均时薪预计将增长0.4%，同比增长5%。

周三的数据显示，由于劳动力市场仍然紧张，美国11月份的职位空缺下降幅度低于预期。在抗击通胀方面也有令人鼓舞的消息。供应管理协会(ISM)周三的一项调查显示，其衡量制造商投入价格的指数在12月份暴跌，降至2016年2月以来的最低水平，除了2020年4月的新冠肺炎疫情。

数据显示，法国12月消费者物价压力缓解程度超过预期，欧洲通胀可能已经见顶，乐观情绪令欧元上涨。这增强了人们对欧洲央行可能采取不那么强硬的政策的希望，这反过来将支持更强劲的经济。欧元兑美元在尾盘上涨0.54%，至1.0605美元。

市场新闻

美联储会议纪要：没有与会者预期2023年开始降息是合适的。

没有人预料到2023年开始降息是合适的。与会者普遍认为，有必要维持限制性政策立场，直到最新数据提供信心，表明通胀正走在持续下降至2%的道路上，这可能需要一段时间。鉴于通货膨胀水平高得令人无法接受，许多与会者指出，历史经验表明，不应过早放松货币政策。

春运热潮将部分热门航线机票价格上调至全价，上市航空公司将采取措施保证运力。

1月7日，为期40天的春运即将启动。今年春运，旅客出行热情高涨，导致机票价格上涨。1月20日(腊月二十九)，部分直飞航班机票价格涨至全价，部分航线仅剩少量余票。民航从业者高鹏表示，民航业每年有两个高峰期，分别是春运和暑运，春运市场的繁荣程度一定程度上可以影响上市航空公司的全年业绩。今年春运期间，国内航线可能恢复到2019年的水平，但国际航线恢复还需要时间。(证券日报)

去年年底，美国工厂活动进一步疲软。

今天公布的PMI调查数据显示，12月份美国制造业活动连续第二个月收缩，受利率上升影响，商品需求继续下降。ISM公布的数据显示，美国制造业PMI从11月的49降至12月的48.4，进一步低于临界值。由于借贷成本上升，消费者支出转向服务业，商品需求下降，2022年美国制造业活动逐渐降温。经济学家表示，在这种情况下，随着加息的影响继续发挥作用，预计未来几个月制造业产出将进一步下滑。

欧盟官员：2023年欧洲能源供应将严重不足。

欧盟委员会负责经济事务的执行副主席瓦尔迪斯东布罗夫斯基斯(valdis dombrovskis)在接受媒体采访时强调，2023年欧盟能源供应将严重不足。他说，虽然2022年已经做了大量工作，但无法保证2023年有足够的能源供应。有必要寻找额外的天然气供应并建设配套基础设施，否则明年冬天

自然资源部部长王光华表示，发展新能源体系是推动中国绿色低碳转型发展、实现二氧化碳排放峰值碳中和目标的战略选择。研究出台政策，引导大型光伏发电项目利用戈壁、沙漠、荒地等未利用土地，促进海上光伏产业健康有序发展，引导海上风电走向远海。(新华社)

从9月到11月，外国投资者出售了384亿英镑的英国政府债券。

尽管英国首相苏纳克在9月财政计划后努力稳定经济，但外国投资者在截至11月的三个月中以创纪录的最快速度出售了英国政府债券。根据英国央行的数据，海外投资者在9月至11月期间共出售了384亿英镑的政府债务，这重新引发了对英镑疲软和借贷成本上升的担忧。

英媒：英国财政大臣将与商界领袖讨论能源支持

据《卫报》报道，英国财政大臣亨特预计将在当地时间午餐时间会见商业团体，讨论政府3月后的能源支持问题。商界领袖担心，到那时，政府对能源账单的援助将减半。此外，据英国广播公司报道，英国小企业联合会、英国酒店业、英国工业联合会和英国商会预计将出席会议。

国家外汇管理局：防范跨境资本流动风险。加强外汇形势监测分析，强化宏观审慎管理和预期引导，丰富宏观审慎政策工具箱。(国家外汇管理局)

商业养老业务起航，部分试点公司销售多种产品。

自2023年1月1日起，北京、上海等10个省(市)正式启动商业养老业务试点，4家养老保险公司获得首批试点资格。中国证券报记者从试点公司了解到，目前，部分公司已为其商业养老业务开通购买渠道。业内人士认为，在养老金融市场，保险业需要找准自己的定位。长期来看，商业养老试点创新将补充养老金融产品第三支柱，有望为资本市场引入增量资金。(犯罪现场调查)